DGAP-News: Fair Value Immobilien-AG

DGAP-News: Fair Value Immobilien-Aktiengesellschaft veröffentlicht nach erfolgter Börsenzulassung erstmals Quartalszahlen

Fair Value Immobilien-AG / Quartalsergebnis

30.11.2007

Veröffentlichung einer Corporate News, übermittelt durch die DGAP - ein Unternehmen der EquityStory AG. Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich. ---------------------------------------------------------------------------

• Konzernjahresüberschuss nach neun Monaten beträgt 6,15 Mio. EUR • NAV gegenüber dem ursprünglichen Ausgabepreis von 10,00 EUR auf 11,43 EUR erhöht

München, 30. November 2007 - Nach dem erfolgreichen Debüt am 16.11.2007 im Prime Standard der Frankfurter Wertpapierbörse (WKN: A0MW97, ISIN: DE000A0MW975) veröffentlicht die Fair Value Immobilien-Aktiengesellschaft heute erstmals Quartalszahlen. Der Konzern-Zwischenabschluss zum 30.09.2007 stellt quasi eine Eröffnungsbilanz der Gesellschaft dar, da der Erwerb des Beteiligungsportfolios der Gesellschaft erst mit Ablauf des dritten Quartals erfolgte. Erträge aus dem Portfolio werden sich deshalb erst ab dem vierten Quartal 2007 in der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung niederschlagen. Der Konzernüberschuss des Berichtszeitraums in Höhe von 6,15 Mio. EUR resultiert daher im Wesentlichen aus dem Finanzergebnis, das auf die positive Wertentwicklung der Immobilien zurückzuführen ist.

Zum 30.09.2007 belief sich der Net Asset Value (NAV) der Fair Value Immobilien AG auf insgesamt 102 Mio. EUR. Damit lag der NAV je Aktie bei 11,43 EUR. Aufgrund laufender Mieterträge, beginnend ab dem vierten Quartal, sowie der vorbörslichen Kapitalerhöhung im Volumen von rund 5 Mio. EUR wird sich dieser Innere Wert voraussichtlich weiter erhöhen.

Geprägt wurde das dritte Quartal durch ein Angebot an die Anleger von 14 Geschlossenen Gewerbeimmobilienfonds, ihre Anteile in Aktien der Fair Value zu tauschen. Etwa 2.100 Investoren nahmen diese Möglichkeit wahr und wandelten ihre Kommanditanteile zum NAV per 31.12.2006 um. Zusätzlich haben weitere Fondsanleger ihre Beteiligungen gegen Kaufpreiszahlung an die Fair Value Immobilien-AG verkauft. Zum 30.09.2007 war die Gesellschaft damit mittelbar an einem deutschlandweit breit diversifizierten Immobilienportfolio bestehend aus 52 Gewerbeimmobilien mit einem Fair Value-anteiligen Marktwert von rund 246 Mio. EUR beteiligt. Die Fair Value-anteilige Jahresmiete von insgesamt rund 20 Mio. EUR ist bei einem Vermietungsstand von über 96% auf über 6 Jahre gut abgesichert.

Zudem hat die Gesellschaft nach dem Bilanzstichtag ihr Portfolio durch den Direkterwerb von 33 Gewerbeimmobilien mit einer Gesamtmietfläche von rund 45.400 qm weiter ausgebaut. Die überwiegend als Bankfilialen genutzten Immobilien verfügen ab Übergabe im Dezember 2007 bei einem ökonomischen Vermietungsstand von 98% über Mietverträge mit einer durchschnittlichen Laufzeit von 13 Jahren und werden der Fair Value zukünftig jährliche Einnahmen in Höhe von ca. 3,4 Mio. EUR sichern. Hauptmieterin mit einem Anteil von 84% ist die Sparkasse Südholstein. Diese hat als Verkäuferin des Portfolios von dem Exit-Tax-Privileg der Fair Value als registriertem Vor-REIT profitiert und muss daher nur 50% ihres Buchgewinnes versteuern.

Mit dem ebenfalls nach dem Bilanzstichtag getätigten Investment in ein noch zu errichtendes Bürogebäude am Düsseldorfer Flughafen mit einer Mietfläche von 4.600 qm unterstreicht die Gesellschaft ihre Strategie, zukünftig verstärkt in Büroimmobilien zu investieren.

Der Vorstandsvorsitzende Frank Schaich äußerte sich sehr zufrieden mit dem Verlauf der Geschäftsentwicklung: 'Wir haben in den vergangenen Monaten die Basis für weiteres zukünftiges Wachstum gelegt. Die Fair Value verfügt mit ihrem ertragsstarken Portfolio an Gewerbeimmobilien über beste Voraussetzungen für die Fortführung ihres nachhaltigen Expansionskurses. Als angehender REIT sehen wir uns daher hervorragend positioniert.'

Der vollständige Zwischenbericht wird im Laufe des Tages auf der Website www.fair-value-reit.de zum Download bereit gestellt.

Unternehmensprofil

Die Fair Value Immobilien-Aktiengesellschaft mit Sitz in München konzentriert sich auf den Erwerb sowie die Vermietung, Bestandshaltung und Veräußerung von Gewerbeimmobilien in Deutschland. Schwerpunkt der Investitionstätigkeit sind vor allem Büro-, Logistik- und Einzelhandels-Immobilien in deutschen Regionalzentren. Bereits heute ist Fair Value als Vor-REIT registriert und profitiert dadurch von dem Exit Tax-Privileg im Einkauf oder der Befreiung von der Körperschafts- und Gewerbesteuer. Besonderheit der Fair Value ist, neben Direktinvestitionen in Immobilien, der Erwerb von Beteiligungen an Geschlossenen Immobilienfonds. So beteiligte sich die Gesellschaft im Sommer 2007 an 14 Geschlossenen Immobilienfonds, in dem etwa 2.100 Gesellschafter dieser Immobilienfonds die Möglichkeit nutzten, ihre Anteile in Aktien der Fair Value zu tauschen. Ferner hat die Fair Value an diesen Fonds Anteile gegen Kaufpreiszahlung erworben. Durch die erfolgreiche Transaktion partizipiert Fair Value an einem breit diversifizierten Portfolio von 52 Immobilien mit einer Gesamtmietfläche von mehr als 450.000 qm und einem Marktwert von rund 600 Mio. EUR (Fair Values Anteil daran entspricht rund 246 Mio. EUR). Zudem hat sich die Fair Value durch Direkterwerb ein Portfolio von 33 überwiegend als Bankfilialen genutzter Gewerbeimmobilien mit einer vermietbaren Fläche von über 45.400 qm sowie ein noch zu errichtendes Bürogebäude mit einer Mietfläche von 4.600 qm gesichert. Ein hoher ökonomischer Vermietungsstand von mehr als 95% in Bezug auf die insgesamt erzielbaren Mieten ermöglicht nachhaltige Erträge.

Investor & Media Relations cometis AG Ulrich Wiehle Tel: +49(0)611 - 205855-11 Fax: +49(0)611 - 205855-66 e-mail: wiehle@cometis.de

30.11.2007 Finanznachrichten übermittelt durch die DGAP

--------------------------------------------------------------------------- Sprache: Deutsch Emittent: Fair Value Immobilien-AG Leopoldstraße 244 80807 München Deutschland Telefon: +49 (0)89 9292 815-01 Fax: +49 (0)89 9292 815-15 E-mail: info@fair-value-reit.de Internet: www.fair-value-reit.de ISIN: DE000A0MW975 WKN: A0MW97 Börsen: Regulierter Markt in Frankfurt (Prime Standard); Freiverkehr in Stuttgart, München Ende der Mitteilung DGAP News-Service ---------------------------------------------------------------------------